Exercendo opções de ações após a morte

O que aconteceria com minhas opções de ações investidas se eu morresse antes de exercê-las?
Você precisa revisar os termos do plano de sua empresa e seu contrato de concessão. Na maioria dos casos, as opções não perdem. Após sua morte, seu espólio ou beneficiário poderá exercer quaisquer opções adquiridas, de acordo com os termos e prazos da concessão da opção, juntamente com quaisquer documentos de planejamento imobiliário (por exemplo, um testamento).
Alerta: Leia o seu plano de ações e convenção de subvenção para disposições específicas que se aplicam após a sua morte. Certifique-se de que tanto o executor quanto o administrador de sua propriedade e seus beneficiários conheçam as regras aplicáveis.
O tratamento das opções não investidas varia, conforme explicado em outra FAQ.

Opções de estoque de funcionários transferíveis.
As opções de ações de funcionários geralmente representam uma parcela significativa do patrimônio líquido de um executivo. Isso pode ser particularmente verdadeiro para executivos que trabalham para tecnologia ou outras empresas de crescimento emergente, devido à prevalência de opções de ações nessas empresas e seu potencial para significativa valorização. Com uma alíquota de 55% do imposto federal sobre imóveis, é cada vez mais comum os executivos considerarem a remoção desse ativo de seu patrimônio tributável, transferindo as opções para os membros da família ou para uma relação de confiança em benefício dos membros da família. Uma transferência de opções de ações para funcionários, no entanto, envolve a consideração de várias regras de imposto sobre herança, doação e renda.
Este artigo examina as conseqüências do imposto federal sobre o patrimônio, do presente e do imposto de renda das transferências de opções por um funcionário e aborda determinadas questões relacionadas às leis de valores mobiliários. Como este artigo aponta, empregadores e empregados interessados ​​em buscar uma transferência de opções devem proceder com cautela.
Os empregadores normalmente concedem opções de ações aos funcionários, seja na forma de & quot; opções de ações de incentivo & quot; (& quot; ISOs & quot;) ou & quot; nonqualified stock options & quot; (& quot; NSOs & quot;) Os ISOs oferecem aos funcionários certos benefícios fiscais e estão sujeitos a requisitos de qualificação sob o Internal Revenue Code ("IRC"). (IRC §422.) Entre outras coisas, os ISOs estão sujeitos a uma proibição geral contra a transferência, embora os ISOs possam ser transferidos para os beneficiários de um empregado (incluindo a propriedade do funcionário) após a morte do funcionário. (IRC §422 (b) (5).) Uma opção que é transferida (ou transferível) durante a vida do empregado, seja por seus termos originais ou por emenda subsequente, não se qualifica como uma ISO, mas será tratada como um NSO para fins fiscais.
Embora os NSOs não estejam sujeitos à limitação de não-transferência do ISO, muitos planos de opções de ações contêm restrições à transferência semelhantes àquelas que se aplicam aos ISOs. Os empregadores que permitem que os funcionários transfiram suas opções geralmente o fazem de forma restrita, limitando, por exemplo, as transferências de opções aos membros da família do funcionário ou a uma relação de confiança da família.
Considerações sobre Imposto sobre a Propriedade.
Se um empregado falecer na posse de opções de ações de empregados não exercidas, o valor da opção no momento da morte (ou seja, a diferença entre o valor justo de mercado das ações e o preço de exercício da opção) será incluído na propriedade do empregado e sujeito à propriedade. imposto. (IRC §2031.) Normalmente, após a morte do empregado, as opções podem ser exercidas pelo espólio do executivo ou por seus herdeiros. Em ambos os casos, as conseqüências do imposto de renda sobre o exercício após a morte do funcionário dependem de a opção ser uma ISO ou um NSO.
No caso de um ISO, o exercício não gerará lucro tributável e as ações adquiridas terão uma base de cálculo que "aumenta"; ao seu justo valor de mercado no momento da morte do executivo. (IRC §421 (a) (1), (c) (3).) Uma venda subsequente das ações gerará ganho ou perda de capital. No caso de ONSs, o exercício acionará a renda ordinária medida como a diferença entre o valor justo de mercado das ações no momento do exercício e o preço de exercício da opção, sujeito a uma dedução para qualquer imposto sobre a propriedade pago com relação ao ONS. Não há um aumento na base tributária como resultado da morte do funcionário. (IRC § 83 (a).)
Como mencionado acima, no entanto, os ISOs não são transferíveis durante a vida do funcionário. Como as ISOs não apresentam as mesmas oportunidades de planejamento imobiliário que as NSOs, esta discussão está limitada à possibilidade de transferência de NSOs (incluindo ISOs que se tornam NSOs como resultado de uma emenda para permitir a transferibilidade ou como resultado de uma transferência de opção real).
Uma transferência de opções de ações para empregados fora do estado do empregado (isto é, para um membro da família ou para um trust da família) oferece dois benefícios principais de planejamento patrimonial: primeiro, o funcionário é capaz de remover um ativo potencialmente alto crescimento de seu patrimônio; segundo, uma transferência vitalícia também pode economizar impostos imobiliários, removendo do estado tributável do empregado os ativos que são usados ​​para pagar os impostos de renda e presentes que resultam da transferência de opção. Na morte, os impostos sobre a propriedade são calculados com base no patrimônio bruto do falecido antes do pagamento dos impostos. Em outras palavras, o imposto sobre a propriedade é pago sobre a parte da propriedade que é usada para pagar impostos imobiliários.
Por exemplo, se a propriedade tributável do falecido é de $ 1 milhão e o imposto sobre a propriedade é de $ 300.000, a propriedade terá pago impostos sobre os $ 300.000 usados ​​para pagar o imposto. Ao remover dos bens patrimoniais tributáveis ​​do falecido que, de outra forma, seriam usados ​​para pagar o imposto, somente o imposto de renda O valor do patrimônio do falecido é tributado no momento da morte. Se o empregado transferir opções e incorrer em impostos sobre o presente e mais tarde como resultado (discutido abaixo), a carga tributária final sobre a propriedade será reduzida.
Considerações Sobre Imposto Sobre Presentes.
Uma transferência de propriedade por meio de presente está sujeita às regras de imposto sobre doações. Estas regras aplicam-se quer a transferência seja de confiança ou não, quer a oferta seja directa ou indirecta e se a propriedade é real ou pessoal, tangível ou intangível. (IRC §2511; Treas. Reg. §25.2511-2 (a).) Para fins de imposto sobre doações, uma opção é considerada propriedade. (Veja Rev. Rul. 80-186, 1980-2 C. B. 280.)
Quando uma opção é transferida por meio de presente, o valor do presente é o valor da opção no momento da transferência. Os regulamentos do imposto sobre doações estabelecem que o valor da propriedade para fins de imposto sobre doações é o preço pelo qual a propriedade mudaria de mãos entre um comprador disposto a um vendedor disposto a negociar, e ambos estando razoavelmente familiarizados com o fatos relevantes. (Treas. Reg. §25.2512-1.)
A aplicação desta norma aos NSOs é particularmente desafiadora, dadas as suas características únicas. Além disso, não parece haver nenhum precedente do IRS para avaliar os NSOs para fins de imposto sobre doações, e não está claro como o IRS iria avaliar um NSO após a auditoria. (No PLR 9616035, o IRS sugeriu que métodos específicos de pagamento sob as opções devem ser considerados na avaliação das opções para fins de imposto sobre doações).
As restrições e condições normalmente impostas às opções de ações, tais como limites de transferência, condições de aquisição e cláusulas de vencimento vinculadas ao emprego devem suportar uma avaliação mais baixa do que as opções negociadas, especialmente se a transferência da opção ocorrer logo após a data da concessão da opção. opção é unvested e a opção & quot; spread & quot; é mínimo (ou inexistente).
Embora aperfeiçoamentos recentes na metodologia de avaliação de opções para fins de divulgação e contabilidade financeira da SEC possam ser úteis, um funcionário que deseje transferir um NSO deve estar preparado para defender a avaliação de opção usada para fins de imposto sobre doações e deve considerar a obtenção de uma avaliação independente. Declaração do Conselho de Normas Contábeis No. 123, Contabilização de Remuneração Baseada em Ações.)
Requisito de presente completo.
Para ser uma transferência eficaz, o presente deve ser completo. (IRC §2511.) Um presente é incompleto se o doador mantiver qualquer poder sobre a disposição da propriedade dotada após sua suposta transferência. (Treas. Reg. §25.2511-2 (b), (c).) Assim, por exemplo, uma opção de transferência para um típico revogável "vida"; confiança é considerada incompleta.
O IRS tratou das conseqüências do presente e do imposto de renda da transferência de um NSO por um funcionário em uma série de decisões de cartas privadas iniciadas em 1993. (PLRs 9722022, 9714012, 9713012, 9616035, 9514017, 9350016 e 9349004). determinou que a transferência do funcionário era um presente completo para fins de imposto sobre doações.
No entanto, em quatro dessas decisões, as opções envolvidas foram totalmente exercidas e exercíveis no momento da transferência. (PLRs 9722022, 9514017, 9350016 e 9349004.) As PLRs 9714012, 9713012 e 9616035 são silenciosas sobre este ponto, embora a PLR 9616035 sugira implicitamente que as opções sejam exercitáveis ​​após a transferência afirmando que, após a transferência, "membros da família podem exercer o opções e estoque de compra a seu critério. & quot;
O IRS ainda precisa determinar especificamente se uma transferência de opções não investidas resulta em um presente completo para fins de imposto sobre doações. Normalmente, a capacidade de exercício das opções não investidas baseia-se no emprego continuado do empregado com o empregador, e é possível que o IRS não considere que o presente esteja completo até que a opção se torne exercível.
Isso poderia prejudicar significativamente os benefícios planejados de planejamento imobiliário, uma vez que o valor da opção poderia ser muito maior no momento da aquisição do que no momento da concessão. Sob circunstâncias diferentes, o IRS concluiu anteriormente que, quando um funcionário-doador poderia derrotar uma transferência, encerrando seu emprego, a transferência era um presente incompleto. (Ver Ação sobre Decisão / CC-1990-026 (24 de setembro de 1990).)
No entanto, desde que o empregado não retenha os direitos da opção, a transferência de uma opção deve ser considerada completa, mesmo que a opção não seja exercível e expire após a rescisão do contrato de trabalho. Nos PLRs 9722022 e 9616035, a Receita Federal observou que, embora o exercício da opção transferida pudesse ser acelerado na aposentadoria, invalidez ou morte do empregado, esses eventos eram atos de importância independente, e seu efeito resultante sobre a capacidade de exercício da opção transferida deveria ser considerado. colateral ou incidental à rescisão do contrato de trabalho. (Ver também Rev. Rul. 84-130, 1984-2 C. B. 194; Rev. Rul. 72-307, 1972-1 C. B. 307; mas veja PLR 9514017 em que o IRS pareceu limitar especificamente esta análise às opções adquiridas).
As regras do imposto sobre doações estipulam que os primeiros US $ 10.000 de presentes feitos a uma pessoa durante um ano civil (US $ 20.000 com respeito a doações conjuntas de marido e mulher) são excluídos na determinação do valor de doações tributáveis ​​feitas durante o ano calendário. A exclusão anual não está disponível, no entanto, em relação a presentes de interesses futuros, relacionados geralmente a presentes cujo gozo e posse são adiados para uma data futura. O IRS pode ver a transferência de um NSO que pode ser subtraído como um presente de um interesse futuro, que não se qualificaria para a exclusão anual.
Mesmo que a opção não seja considerada um interesse futuro, a transferência de um NSO, exceto por transferência direta, pode não se qualificar para a exclusão anual, a menos que a transferência atenda aos requisitos da Seção 2503 (c) do Código de Receita Federal (relativa à transferência para menores de idade), ou, no caso de transferências para um fideicomisso irrevogável, o fideicomisso inclui o chamado "Crummey" disposições (relativas ao direito de os beneficiários exigirem uma parte do corpus de confiança).
Considerações sobre Imposto de Renda.
As conseqüências do imposto de renda federal resultante de um presente de NSOs são mais previsíveis do que as conseqüências do imposto sobre doações descritas acima. Em geral, a transferência em si não deve ter nenhuma conseqüência de imposto de renda para o empregado ou o donatário, embora o empregado (ou a propriedade do empregado) permaneça tributável sobre qualquer ganho realizado em conexão com o exercício da opção.
Os NSOs não são tributados na concessão, a menos que tenham um "valor justo de mercado prontamente determinável". na acepção dos regulamentos do Tesouro. (Reg. Do Tesouro §1.83-7 (b).) Dados os testes rigorosos impostos por estas regras, é improvável que um ONS com transferibilidade limitada seja considerado como tendo um valor justo de mercado prontamente determinável, e o IRS o tenha feito. mantido. (PLR 9722022.) Como resultado, as opções transferíveis não devem ser tributadas no momento da concessão, mas devem ser tributadas no exercício de acordo com os princípios da Seção 83 do Código da Receita Federal. (Veja, por exemplo, PLR 9616035.)
Em geral, de acordo com a Secção 83 (a), o exercício de um NSO desencadeia um rendimento de compensação ordinário igual à diferença entre o valor de mercado justo das acções adquiridas e o preço de exercício da opção (isto é, o "spread").
Para fins da Seção 162 (m) do Código, que impõe um limite de US $ 1 milhão à dedutibilidade da remuneração paga a certos executivos de empresas públicas, o IRS concluiu anteriormente que uma alteração de opção ou plano para permitir a transferência limitada não é considerada um modificação da opção ou plano para fins da isenção privada a pública da Seção 162 (m) ou da regra de transição "avô" (PLRs 9722022, 9714012 e 9551024; Reg. Tes. 1.162-27 (f) e (h) (3).)
O funcionário não reconhecerá nenhuma receita ou ganho após a transferência de uma opção. Nem o donatário reconhecerá qualquer lucro tributável como resultado da transferência.
Mediante exercício de opção pelo donatário, o empregado / doador (ou o patrimônio do empregado, se o empregado estiver falecido) reconhecerá renda ordinária de remuneração geralmente medida como a diferença entre o valor justo de mercado das ações adquiridas e o preço de exercício da opção. Se o donatário exercitar as opções antes da morte do empregado, quaisquer impostos pagos pelo empregado escapam do imposto sobre a propriedade quando da morte do empregado.
Assim, com efeito, o empregado fez um presente livre de impostos para o donatário no valor dos impostos pagos como resultado do exercício. Se as ações compradas estão sujeitas a um "risco substancial de confisco", a data de tributação e a mensuração do lucro ordinário em conexão com o exercício da opção podem ser diferidas a menos que o funcionário faça uma seleção nos termos da Seção 83 (b) do Código da Receita Federal. O empregador tem direito a uma dedução correspondente.
As decisões do IRS são omissas quanto às obrigações de retenção de impostos resultantes do exercício da opção, embora presumivelmente a renda de compensação reconhecida pelo empregado / doador como resultado do exercício estaria sujeita a retenção de imposto de renda e emprego. (Consulte Rev. Rul. 67-257, 1967-2 CB 3359.) Se as ações da opção forem usadas para satisfazer as obrigações de retenção de imposto, o donatário será considerado como tendo feito uma doação para o empregado-doador pelo valor dos impostos. pago. Este resultado sugere que o exercício da opção e qualquer retenção devem ser coordenados entre o empregador, o empregado / doador e o donatário.
Consequências para Donee.
O donatário não assume qualquer responsabilidade em relação à transferência de opção ou ao seu exercício. Após o exercício da opção, a base tributária do beneficiário nas ações adquiridas é igual à soma (i) do preço de exercício da opção e (ii) da receita ordinária reconhecida pelo doador em conexão com o exercício da opção. (Consulte o PLR 9421013.) Após a venda ou troca subsequente das ações, o donatário reconhecerá o ganho ou a perda de capital, conforme aplicável.
Considerações sobre as leis de valores mobiliários.
As opções transferíveis mantidas por funcionários de empresas públicas levantam uma série de questões sob as leis federais de valores mobiliários. Além disso, as empresas privadas devem ser sensíveis às leis aplicáveis ​​de valores mobiliários do estado.
Regra 16b-3. 1996 muda para o chamado "swing curto" As regras de negociação de lucros sob a Seção 16 do Securities Exchange Act de 1934 (as "Novas Regras") simplificam muito a análise da Seção 16 relacionada às opções transferíveis. A Seção 16 sujeita executivos, diretores e 10% de acionistas ("insiders") de empresas de capital aberto a relatar obrigações e possíveis responsabilidades em relação a transações envolvendo títulos da empresa. A regra 16b3 oferece aos usuários internos amplas isenções da Seção 16 com respeito a transações compensatórias.
A partir de 1º de novembro de 1996, as opções não precisam mais ser intransferíveis para gozar de isenção de acordo com a Regra 16b3. Como resultado, sob as Novas Regras, a concessão de um NSO transferível ou uma emenda a uma opção existente para permitir a transferibilidade não deve ser considerada uma "compra". sob a seção 16 que pode ser "emparelhada" com a venda de títulos do empregador durante os seis meses anteriores e posteriores à concessão da opção. (Observe que, de acordo com as Novas Regras, a alteração de uma opção para permitir sua transferência não será tratada como um cancelamento / regimento para propósitos da Seção 16, como foi o caso das regras anteriores. Divulgação SEC 34-37260, nota 169.)
Regras diferentes podem ser aplicadas, no entanto, no caso de opções alteradas antes de 1º de novembro de 1996, uma vez que as opções alteradas podem estar sujeitas às regras anteriores. Além disso, no caso de uma opção ser transferida por um insider para um membro da família que mora no mesmo domicílio do insider, a opção será considerada indiretamente de propriedade do insider e continuará sujeita a continuar relatando nos termos da Seção 16 (a) do Securities Exchange Act of 1934. Uma emenda do plano que permite transferências de opções geralmente não requer aprovação dos acionistas.
Tradeabilidade de Ações.
O formulário S-8 é o formulário de registro padrão da SEC para valores mobiliários de companhias abertas a serem emitidos para empregados sob planos de participação de funcionários. Em essência, o registro no Formulário S8 garante que as ações que os funcionários receberem de acordo com tais planos sejam livremente negociáveis ​​no mercado aberto. Infelizmente, o Formulário S8 é geralmente limitado a compartilhar emissões para funcionários e não se estende a ações emitidas em conexão com uma opção transferida pelo doador-empregado durante sua vida útil.
Embora a SEC esteja considerando mudar essa limitação, sob as atuais opções de opção de lei emitidas para o donatário de uma opção não serão negociadas livremente, mas serão consideradas como "restritas". (ou seja, transferível sujeito às restrições à transferência impostas nos termos da Regra 144 do Securities Act of 1933). Como resultado, as ações emitidas para o donatário estarão sujeitas à exigência do período de detenção de acordo com a Regra 144. Sob circunstâncias limitadas, o Formulário S3 poderá estar disponível para cobrir a revenda de ações opcionais pelo recebedor.
As empresas que considerem a possibilidade de alterar opções para permitir transferências também devem ser sensíveis às consequências contábeis financeiras de tal emenda. Em particular, as empresas devem consultar seus auditores para determinar se tal alteração desencadeia uma nova data de mensuração. A alteração de uma opção para permitir transferências para a família ou entidades familiares do funcionário (por exemplo, fundos de família ou parcerias familiares) não deve acionar uma nova data de medição. Se uma nova data de mensuração for acionada, a empresa seria obrigada a reconhecer a despesa de compensação com base na diferença entre o preço de exercício da opção e o valor das ações da opção no momento da alteração.
As conseqüências das transferências de opções podem ser incertas. Os ISOs não podem ser transferidos e continuam a se qualificar como ISOs, mas os NSOs podem ser transferidos se o plano de opções permitir. Empregado / doadores devem confrontar uma série de preocupações complexas com doações e imposto de renda, bem como a potencial falta de negociabilidade das ações da opção transferida antes de decidir buscar uma transferência de opção. No entanto, em certas situações, os benefícios de planejamento da propriedade de uma opção de transferência podem ser substanciais e ainda podem compensar essas desvantagens.

Alimentos Hershey (HSY)
HSY & raquo; Tópicos & raquo; Tratamento das Opções de Ações na Aposentadoria, Morte ou Invalidez.
Tratamento das Opções de Ações na Aposentadoria, Morte ou Invalidez.
O Plano de Incentivo prevê que todas as opções de ações exercidas permaneçam exercíveis por cinco anos após a rescisão devido à aposentadoria após os 55 anos, morte ou invalidez, mas não além do prazo original da opção. As opções que não estiverem adquiridas no momento da aposentadoria, morte ou invalidez continuarão a ser exercidas ao longo do período de cinco anos após a aposentadoria, morte ou invalidez, de acordo com o cronograma de aquisição original estabelecido na data da concessão. A tabela a seguir apresenta o número de opções de ações não investidas em 31 de dezembro de 2008 que se tornariam adquiridas e permaneceriam exercíveis durante o período de cinco anos após morte ou invalidez, ou aposentadoria, se aplicável, em 31 de dezembro de 2008. dessas opções com base no excesso do valor justo de mercado de nossas Ações Ordinárias em 31 de dezembro de 2008 sobre o preço de exercício da opção. Apenas o Sr. Snyder era elegível para aposentadoria em 31 de dezembro de 2008.

Exercício de opções de ações após a morte
Assunto: Opções de ações não qualificadas.
Data: quinta-feira, 10 de fevereiro de 2000.
De: John e Roz.
Sou executor de uma pequena propriedade que possui opções de ações não qualificadas para funcionários. Nenhum rendimento foi reconhecido ou imposto pago quando as opções foram concedidas. As opções são para uma empresa que é negociada publicamente. As opções têm um preço de subsídio de $ X e o valor de mercado da ação na data da morte era $ Y. O preço das ações agora é de $ Z. Qual é o montante de rendimento que o espólio reflete nos K-1 para repassar aos beneficiários se as opções de ações foram exercidas e vendidas hoje? Qualquer renda ordinária é registrada quando exercida, como teria sido o caso se o empregado estivesse vivo e / ou algum ganho seria reconhecido quando for vendido?
Questão 2.
Data: qua, 17 de maio de 2000.
Um descendente deixou opções não qualificadas de ações não qualificadas para seus herdeiros. Para fins de Imposto Federal de Propriedade, suas opções serão precificadas no dia da morte? Quando a ação é distribuída a seus herdeiros, qual será a base para o estoque?
Data: segunda-feira, 12 de junho de 2000.
Olá John, Roz e Kathy
Naturalmente, se a opção for cancelada no momento da morte, ela não é informada no Formulário 706 e não há emissão de imposto de renda.
Supondo que a opção não seja cancelada no momento da morte, uma opção não qualificada mantém seu caráter após a morte.
No passado, os preparadores de retorno de imposto avaliavam as opções para relatá-los no Formulário 706, a Declaração Federal de Imposto de Renda, excedendo o valor justo de mercado dos títulos sobre o preço da opção. Essa abordagem foi baseada no Rev Rul 196, 1953-2 CB 178.
Os regulamentos do Tesouro indicam que há outro aspecto da opção a ser valorada, chamado de privilégio de opção. (Seção de Regulamentação 1.83-7 (b) (3).) O privilégio de opção representa o valor de poder participar da apreciação futura dos títulos sem ter dinheiro investido.
O IRS emitiu novas diretrizes para avaliar as opções de ações compensatórias no Procedimento de Receita 98-34. Sob o Procedimento de Receita, os contribuintes podem usar um modelo de precificação de opções geralmente reconhecido, como o modelo Black-Scholes ou uma versão aceita do modelo binomial, ao avaliar opções de ações compensatórias para fins de imposto sobre transferência de presente, propriedade ou transferência de geração.
Como alternativa, você pode descobrir que contratar um avaliador de negócios para avaliar as opções resultaria em um valor mais baixo, mas essa é uma alternativa cara.
Você provavelmente deve procurar ajuda profissional relacionada a esse assunto. (Considere ter a declaração de imposto sobre a propriedade preparada por um CPA ou um advogado.)
O excesso do valor justo de mercado de uma opção de ações não qualificada sobre o preço da opção informada em uma declaração de imposto sobre a propriedade é a renda com relação a um falecido, o que significa que parte do imposto sobre herança pode ser deduzida na declaração de imposto de renda da propriedade. , confiança ou beneficiário quando a opção é exercida.
Quando a propriedade ou beneficiário exerce a opção, a receita ordinária é informada pelo excesso do valor justo de mercado da ação recebida sobre o preço da opção (Seção Regulamentar 1.83-1 (d).)
Uma vez que o valor de uma opção de ações não qualificada informada na declaração de imposto sobre a propriedade é uma renda com respeito a uma falecida, ela não tem base tributária. (Base de imposto = valor de imposto de propriedade - renda com respeito a um falecido.)
A base fiscal da ação recebida é o preço da opção pago em dinheiro mais a receita ordinária reportada. O período de espera começa na data do exercício.

Exercício das opções de ações após a morte
Data: seg, 17 set 2007.
Eu tenho um cliente que está doente terminal (expectativa de vida inferior a 6 meses). Meu cliente tem cerca de US $ 1,5 milhão em ISOs, com um preço de opção de cerca de US $ 300.000 e um ganho não realizado de US $ 1,2 milhão.
Quais são as implicações fiscais de exercer os ISOs antes da morte e vender as ações resultantes após a morte, assumindo que tudo isso seja realizado em 2007? Meu cliente mora no Texas, um estado de propriedade da comunidade.
Seria melhor exercer os ISOs após a morte?
Obrigado por qualquer informação sobre esta questão taxativa.
Data: 16 de outubro de 2007.
Para ISO's que não foram exercidos quando da morte, os requisitos do período de detenção e a exigência de que o detentor seja empregado dentro de três meses após a saída do emprego são eliminados. (Internal Revenue Code Section 421 (c) (1) (A).) O empregado deve ter cumprido o requisito de emprego a partir da data da morte. (Seção 1.421-2 (c) (1) do Regulamento do Tesouro.)
Portanto, para relatórios regulares de impostos, qualquer ganho com relação a qualquer ação recebida do exercício de uma ISO após a morte será um ganho de capital. Se o ganho de capital é de curto ou longo prazo, dependerá do período de manutenção do estoque após o exercício da opção.
A base de ações adquiridas pelo exercício de uma ISO após a morte é igual ao valor do imposto sobre a propriedade da opção mais o preço da opção.
Para relatórios de AMT, os ISOs são taxados como NQOs. Quando um ISO é exercido, ainda haverá um ajuste de AMT para renda ordinária, resultando em um item de receita com respeito a um falecido. A base da AMT das ações da ISO será o preço da opção mais a receita ordinária reportada para a AMT.
Quando o ISO é exercido antes da morte, uma transferência do estoque por legado ou herança não é uma disposição desqualificante. (Internal Revenue Code Section 424 (c) (1) (A).)
O exercício da opção antes da morte resultará em uma AMT, e o crédito da AMT desaparecerá com a morte do funcionário.
A exigência de período de detenção é dispensada em relação ao estoque vendido após a morte do empregado. (Seção 1.421-2 (d) das Normas do Tesouro.) Portanto, uma venda do estoque não resultará em uma disposição desqualificante.
De acordo com as regras relativas à propriedade herdada, a base tributária para a ação será o valor justo de mercado na data da morte ou da data de avaliação alternativa (Internal Revenue Code Section 1014 (a)) e o ganho com relação à venda de o estoque será um ganho de capital de longo prazo (Internal Revenue Code Section 1223 (11).) Para ações mantidas como propriedade comunitária, o ajuste de base e novo período de retenção se aplicam a 100% do estoque, independentemente de qual cônjuge é falecido (Seção 1014 (b) (7) do Código da Receita Federal.) (Essas regras de ajuste de base podem mudar se a revogação do imposto sobre heranças se tornar efetiva em 2010.)
Determinando o & # 8220; correto & # 8221; A resposta à sua pergunta envolve incógnitas, incluindo mudanças no preço das ações na data do exercício, a data do falecimento e a data da venda. A & # 8220; regra geral & # 8221; A resposta é que provavelmente é melhor exercê-la antes da morte, porque a AMT será dedutível ao calcular o imposto sobre heranças e obter um & # 8220; início fresco & # 8221; ajuste de base e período de detenção a longo prazo após a morte. Esta decisão também pode ter um impacto sobre o montante a ser atribuído aos trusts após a morte.
Eu recomendo que seu cliente consulte um consultor fiscal e um advogado sobre este assunto antes de tomar uma decisão final.